三星股票详解ATR移动止损法

　　三星股票详解ATR止损法

　　本文标题【三星股票详解ATR止损法】，是三星股票,由作者思东股票知识网整理编辑，主要讲在交易过程中，有些部分相对较容易控制，有些部分相对较难控制。例如，我们能非常容易...

在交易过程中，有些部分相对较容易控制，有些部分相对较难控制。例如，我们能非常容易的控制入市时机。有经验的交易者基本可以控制因为一时冲动而入市的情况,因为经验给交易者知识,交易者可以设置一些条件，当市场满足的条件时就入市，反之就拒绝交易。

很明显，在交易过程的入市时机选者上交易者拥有自主的控制权。寻找好的入市点不是容易,进入点是不的,但是在这一点上交易者是有控制的.比如交易者可以要求必须满足通常使用的两个指标参数和一个过滤条件, 否则就坐在电脑边喝茶.

然而一旦进入交易，控制能力就会变化。一旦进入市场，在时间内肯定必须退出交易.现在轮到由市场来控制，给交易者一个惊喜或者失败.

做为离市的一种情况,止损是一个心理问题而几乎不能算得上是一个控制问题，因为交易者(除了大额交易产生的平仓问题)能简单的通过设置止损点来控制的损失.很多时候面对止损点被触发，交易者可能会感到平静因为可以退出交易。在损失次数上有赖于交易者的表现,但是在每次损失规模上交易者有的控制力。

面对盈利，交易者的控制力很小，市场的控制力很大.交易者可以做的,比如说一般是寻找防止赢利变小或变成损失.交易者不能强迫市场给200点的盈利，但能确保一旦有了这些盈利,就平掉头寸或者进行对盈利的50%保护的trailing stop策略,用的盈利为代价以寻找产生更大盈利的机会.

用一个等式表述,可以用 资本的>可能的机会>的50% 来表述上面的观点.这样的观点可以有每个人不同的参数.同样的入市,由于离市也会产生不同的成败.

保护盈利,一般人会不会想到一个很紧密的止损?实际上,有很多情况,在交易初期应该使用较宽松的止损，以保证对市场杂波的的宽容,而随着趋势启动,盈利的增加,逐渐收紧止损以保护盈利。

**止损是一种应有范围广泛的方法.大多数**止损是专门用来实现盈利继续扩大目的的，因此，这些策略用在趋势**上最有效。在反趋势投资理论中，采用固定的退场策略更合适。“一旦有盈利，就把它放进口袋”的交易理念非常适合于反趋势交易，因为期望是有限的。

然而，如果交易是顺着趋势的，那么“立即将盈利放进口袋”的行为会让你有挫折感：在为寻找趋势的付出代价(一般是很多小的止损)后,以很小的盈利退出市场，眼睁睁的看着市场在随后的几天或者几个月内继续向着我们交易的方向走出一个很壮观的趋势。

固定的退场比较容易实现.而**止损的方法一般需要稍复杂些的方法.

下面介绍一个用ATR进行止损的方法

(ATR:每天平均波动,欧元大概是80-150,GBP大概是100-200.和常用的%数不同,这个数值在激烈不同的市场时期波动会变化.) 基本思想是非常简单的，我们先选定一个合理的起始，每天加某一倍数的ATR，得到一个**止损点。由该方法的止损点不仅能随着时间的增加不断上移而且同时也能适应市场波动增减。

与我们以前采用的由抛物转向指标得到的止损点相比，其优点在于：使用ATR Ratchet，我们能更的选择起始和增减速度。此外我们还发现基于ATR的止损点能更快更准确的反映波动变化，从而使我们能比传统的**止损法锁定更多的。

例如,当我们1ATR以上的盈利目标实现时，我们选择一个近期低点(比如最近十天的)作为起始，根据我们持仓天数每天将增加零点几倍的ATR(比如0.05ATR)。如果我们已经持有仓位15天了，那么我们把0.05ATR乘以15天，将其乘积0.75ATR加到起始价位上。20 天后，我们将把1.0ATR(0.05乘以20天)加到最近十天的上。

该策略不象抛物转向指标，ATR Ratchet能非常容易的在我们交易过程中的任何时候使用。我们可以在进入交易的第就开始使用这种止损策略，也可以等发生某些有利后再使用止赢策略。我建议等到实现盈利后再使用该止损策略，原因正如你我都看到的那样，这种止损点会在有利的市场环境中迅速向上。

波动增加会使止损点上移速度增加，这是ATR Ratchet策略的重要特征。在一个快速的市场中，你会看到许多缺口和长长的 K线图。市场趋势加速时市场波动也会增加，因而在我们盈利迅速增加时，ATR也会迅速增加。由于我们要往起始中增加数量的ATR，所以ATR的每一次增加都会使止损点突然向上跳跃，止损点就变得更靠近入场后的价。

如果我们已经持有仓位40天，那么ATR的任何增加都会对止损点产生40倍的影响。这正是我们想要的。我们发现，当市场给我们丰盛的盈利时，ATR Ratchet止损点也会令人惊讶的迅速上移从而很好的为我们锁定浮动盈利。

这个方法有几个参数:

起始：

ATR Ratchet的一个非常好的特是我们可以在任何我们中意的地方设置起始。例如我们可以象抛物转向指标一样在一些重要的低点设置起始，我们还可以在摆动区间的底部，或支撑水平，或某某通道得底部，或者低于入场点数量ATR的地方设置起始。如果我们等到账面产生数量可观的盈利后，我们可以把起始设置在甚至是高于入场点的地方。这样就可以和自己所使用的投资理论配合.

ATR Ratchet的启动时机：

优先采用基于时间而不是的参数(或者是时间和的参数组合)来启用上述的离市策略。例如，我们启用离市当且仅当一项交易开仓至少十个交易日之后并且超过一个ATR的幅度。总体的感觉，只有在交易达到了相当大规模的盈利目标之后才是ATR Ratchet启动的时机。这看起来是一种很好的平仓策略，但需注意的是如果在一次交易之前就启动Ratchet有可能让你过早出而丧失此次机会。

如上所述，ATR Ratchet最引人入胜的一点在于它的适用和灵活。下面介绍如何启用Ratchet策略的另一种思路。我们可以在15根条形图之后再启用 ATRRatchet而不必计算这前期的15步运作过程。

在代码时，我们可以设置在交易的第15根条形图之后再启用Ratchet而用交易产生后的条形图数量减去10再乘以ATR的单位值，或者用交易产生后的天数先除以某一个常数后再乘以ATR的单位值。这种方法将简化Ratchet的计算，尤其是在交易初期启用离市策略的时候。好好琢磨琢磨ATRRatchet，看看你能够由此产生一些什么样的创造思维。 ATRRatchet每天量：

刚开始研究使用的ATRRatchet每天量经表明太大了。对于我们的交易时间框架来说，太大的ATRRatchet每天量(百分之几的 ATR)会让我们的止损点向上的过分快。经过一段时间的试验和失败后我们发现用我们的持仓天数乘以ATRRatchet每天量 0.05~0.10ATR(5％至10％ATR(20天期))能让止损点上移的速度比你想象的要快得多。

作为该策略的变通方法，我们可以在最初使用较小的ATRRatchet每天量，一旦我们获得很大的浮动盈利，我们就可以使用较大的ATRRatchet每天量。

ATR周期长度：

正如我们在以前使用ATR过程中发现的，我们用来计算ATR的时间周期长度是非常重要的。如果我们希望ATR能快速反应市场短期波动区间的变化，我们可以使用较短期的均值(比如4止5根K线)；如果我们希望一个更加平滑的ATR，不会对一两天的异常波动敏感，我们可以使用均值(20至50根K线)。我在中使用的ATR大部分是20天均值，除非我有充分理由希望ATR变得更敏感或更不敏感。

总结：ATRRatchet做为一种赢利工具，我们尤其喜欢它带给我们的灵活本。

　　以上是“三星股票详解ATR止损法”的全部内容了，想了解更多相关三星股票资讯，敬请关注本栏目文章，以上内容不做任何依据，入市有，投资需谨慎！