股指期货期现套(股指期货期现套利例子)

某投资者在2019年10月份发现，上证指数期货和上证指数现货之间存在的价差。他认为这种价差不仅具有的，而且在市场波动较大时更容易产生。他决定采用股指期货期现套利的策略来进行交易。

步骤一选择期货合约

投资者首先需要选择一个期货合约，以便进行交易。他选择了上证指数期货合约。

步骤二选择现货股票

投资者需要选择一只与期货合约相同的股票作为现货交易。他选择了上证50ETF。

步骤三计算价差

投资者需要计算期货合约和现货股票之间的价差。他发现期货合约为2950元，而现货股票为29.75元。他计算出了价差为0.25元。

步骤四建立套利头寸

投资者根据计算出来的价差建立套利头寸。他选择在期货市场上做多1手上证指数期货合约，同时在现货市场上做空1000股上证50ETF。

步骤五等待机会

投资者需要等待市场波动，以便在价差变大时平仓。他等待了大约一个月的时间，期间市场波动较大，但是价差并没有显著变化。

步骤六平仓

终，在2019年11月份，投资者发现期货合约上涨到了3150元，而现货股票上涨到了31.75元。他计算出了价差为0.25元，同样的价差。于是他在期货市场上平仓，同时在现货市场上平仓，获得了约2000元的。

股指期货期现套利是一种有效的交易策略，可以利用期货和现货之间的价差来实现。但是，投资者需要具有的市场能力能力，以便在市场波动时能够进行及时的调整。